Guide fiscal NFT et DeFi : les opérations qui piègent les contribuables

Une référence rapide pour les deux domaines où la fiscalité des cryptos devient vraiment complexe. Les NFT sont imposés comme des biens ; acheter un NFT avec des cryptos constitue une cession de ces cryptos. La DeFi peut générer des dizaines d'événements imposables avec les swaps, la liquidité, le prêt et le rendement. Ce guide couvre l'essentiel, pas les détails ; le traitement varie selon le pays et est encore en cours d'évolution. Téléchargez le PDF.

Informations générales, pas de conseil fiscal. Les règles relatives aux NFT et à la DeFi diffèrent selon les pays ; les règles américaines sur les objets de collection sont encore en cours de finalisation, et les directives sur la DeFi sont souvent limitées. Vérifiez auprès des directives de votre pays ou d'un conseiller qualifié.

NFT : trois histoires fiscales dans un même jeton

Les NFT sont imposés comme des biens dans la plupart des pays. Un même jeton peut donc avoir différentes significations selon que vous êtes acheteur ou vendeur. Gardez ces trois rôles distincts, car ils sont imposés différemment.

Achat et vente en tant qu'investisseur

La vente ou l'échange d'un NFT génère une plus ou moins-value en capital, calculée comme la différence entre le prix de vente et votre base de coût (prix d'achat plus frais de gaz et commissions). Le piège que la plupart des gens oublient est le côté achat : acheter un NFT avec des cryptos est une cession de ces cryptos, vous pouvez donc devoir de l'impôt sur les pièces dépensées, avant même que le NFT n'ait fait quoi que ce soit. Un simple échange est en réalité deux événements fiscaux emboîtés.

Création, minage et redevances

Les créateurs qui gagnent de l'argent via le minage, les ventes primaires ou les redevances ont généralement un revenu ordinaire, évalué à chaque fois qu'un paiement est reçu. Cette valeur devient également la base de coût des jetons reçus. Séparez clairement le rôle de créateur de tout investissement en tant qu'investisseur ; ils sont imposés différemment, et les mélanger fausserait les deux déclarations.

La règle américaine des objets de collection (le plafond de 28 %)

Aux États-Unis, certains NFT peuvent être traités comme des objets de collection selon une approche par transparence : si l'actif sous-jacent est un objet de collection (art, pierres précieuses, cartes à collectionner), les plus-values à long terme peuvent être imposées jusqu'à 28 %, au lieu du taux maximum habituel de 20 %. Deux choses à retenir : le taux de 28 % est un plafond, pas un taux fixe (votre taux réel est celui de votre tranche d'imposition ordinaire, plafonné à 28 %), et il ne s'applique qu'aux détentions à long terme. Les NFT ayant une utilité non liée à la collection, les noms de domaine, les objets de jeu, les passes d'adhésion, ne sont généralement pas considérés comme des objets de collection. Fiscalité des cryptos aux États-Unis →

DeFi : s'agit-il d'une cession ou d'un revenu ?

La plupart des questions fiscales liées à la DeFi se résument à deux : s'agit-il d'une cession (plus-value en capital) ou d'un revenu ? La réponse dépend fortement du pays ; une même action peut être imposable dans un pays et pas dans un autre.

Cessions et cessions possibles

Les échanges de jetons sont généralement une cession du jeton cédé, sauf dans les pays qui ne taxent pas les échanges de crypto à crypto, comme la France et la Pologne. L'apport ou le retrait de liquidité peut constituer un échange imposable (échange de jetons contre un jeton de pool de liquidité) selon la juridiction, et l'enveloppement (par exemple ETH en WETH) peut l'être aussi. La perte impermanente ne réduit généralement pas votre impôt avant que vous ne retiriez effectivement les fonds et ne la réalisiez.

Revenus

Le rendement, les récompenses et les incitations au minage de liquidité sont généralement un revenu ordinaire à leur valeur lors de la réception, et cette valeur devient la base de coût des jetons de récompense, ce qui importe lorsque vous les vendez plus tard. Les intérêts de prêt sont généralement un revenu, tandis que le principal du prêt n'est généralement pas une cession. Les jetons de récompense sont effectivement imposés deux fois de deux manières différentes : comme un revenu à la réception, et sur toute variation de valeur ultérieure.

Une stratégie, de nombreux événements imposables

Une seule stratégie de rendement peut accumuler silencieusement une longue chaîne d'événements : échanger les jetons de la paire (une cession), déposer pour obtenir un jeton de pool de liquidité (éventuellement un échange imposable), miser et réclamer des récompenses à plusieurs reprises (chaque fois un événement de revenu à la valeur du moment), retirer la liquidité (un autre échange potentiel, où la perte impermanente se matérialise), puis échanger à nouveau contre un stablecoin ou des monnaies fiduciaires (une cession finale). Si vous oubliez les événements de revenu, vous sous-estimez vos revenus ; si vous oubliez la base de coût qu'ils ont créée, vous surestimerez plus tard vos plus-values.

Erreurs à éviter dans les deux domaines

• Oublier la cession de cryptos lors de l'achat d'un NFT : les gens suivent le NFT et ignorent la plus-value sur les pièces dépensées.
• Ne pas inclure les frais de gaz et les commissions dans la base de coût et le produit : les frais de gaz de minage et de transaction sont souvent substantiels et font partie du calcul.
• Mélanger les revenus de créateur avec les gains d'investisseur : les redevances et les ventes primaires sont des revenus ; la revente est généralement du capital.
• Considérer les échanges crypto contre crypto comme exonérés d'impôt parce qu'aucune monnaie fiduciaire n'a été déplacée ; dans la plupart des pays, chaque échange est une cession.
• Oublier la composante revenu du rendement, puis être surpris que les mêmes jetons soient à nouveau imposés comme des plus-values lors de la vente.
• Supposer que le tableau de bord d'un protocole équivaut à des données prêtes pour l'impôt : les interfaces utilisateur affichent les positions et les APY, mais pas la base de coût datée ni les classifications par opération.

Comment CryptaTax démêle tout cela

CryptaTax lit l'activité NFT et DeFi directement à partir de vos portefeuilles, afin que les événements emboîtés se trient d'eux-mêmes : la cession de cryptos lors de l'achat d'un NFT, la base de coût incluant les frais de gaz, les composantes revenu du rendement et des redevances restant sur leur propre voie, et chaque opération évaluée à sa date réelle selon les règles de votre pays. L'activité d'investisseur aboutit dans votre rapport de plus-values en capital et les gains de créateur ou de rendement dans votre rapport de revenus. Pour plus de détails, consultez le guide NFT et le guide DeFi.